Delegierte Verordnung (EU) 2024/857 der Kommission vom 1. Dezember 2023 zur Ergänzung der Richtlinie 2013/36/EU des Europäischen Parlaments und des Rates durch technische Regulierungsstandards zur Festlegung einer standardisierten Methode und einer vereinfachten standardisierten Methode zur Bewertung der Risiken, die sich aus möglichen Zinsänderungen ergeben und sich sowohl auf den wirtschaftlichen Wert des Eigenkapitals als auch auf die Nettozinserträge bei Geschäften des Anlagebuchs eines Instituts auswirken

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Amtsblatt der Europäischen Union DE Reihe L 2024/857 24.4.2024 DELEGIERTE VERORDNUNG (EU) 2024/857 DER KOMMISSION vom 1. Dezember 2023 zur Ergänzung der Richtlinie 2013/36/EU des Europäischen Parlaments und des Rates durch technische Regulierungsstandards zur Festlegung einer standardisierten Methode und einer vereinfachten standardisierten Methode zur Bewertung der Risiken, die sich aus möglichen Zinsänderungen ergeben und sich sowohl auf den wirtschaftlichen Wert des Eigenkapitals als auch auf die Nettozinserträge bei Geschäften des Anlagebuchs eines Instituts auswirken (Text von Bedeutung für den EWR) DIE EUROPÄISCHE KOMMISSION — gestützt auf den Vertrag über die Arbeitsweise der Europäischen Union, gestützt auf die Richtlinie 2013/36/EU des Europäischen Parlaments und des Rates vom 26. Juni 2013 über den Zugang zur Tätigkeit von Kreditinstituten und die Beaufsichtigung von Kreditinstituten, zur Änderung der Richtlinie 2002/87/EG und zur Aufhebung der Richtlinien 2006/48/EG und 2006/49/EG (1), insbesondere auf Artikel 84 Absatz 5 Unterabsatz 3, in Erwägung nachstehender Gründe: (1) Um die Harmonisierung der Verfahren zur Festlegung der standardisierten Methode für die Berechnung zuverlässiger Schätzungen des Zinsänderungsrisikos im Anlagebuch zu fördern, ist es erforderlich, den Instituten die wichtigsten technischen Elemente für die Risikobewertung an die Hand zu geben, einschließlich der Regeln für die Zuordnung von Zahlungsströmen, der Berechnungen in Bezug auf automatische Optionen, der Berechnungen in Bezug auf zum beizulegenden Zeitwert bewertete Instrumente sowie der Regeln für die Abzinsung und Prognose von Zahlungsströmen. (2) Um die Kontinuität und Übereinstimmung mit den einschlägigen internationalen Standards zu gewährleisten, sollten die Begriffsbestimmungen, Elemente und Schritte der standardisierten Methode auf denjenigen beruhen, die in den Leitlinien der Europäischen Bankenaufsichtsbehörde zur Steuerung des Zinsänderungsrisikos bei Geschäften des Anlagebuchs (2) und in der standardisierten Methode des Basler Ausschusses für Bankenaufsicht vom April 2016 (3) festgelegt sind. (3) Um eine einheitliche Ermittlung, Bewertung, Steuerung und Eindämmung des Zinsänderungsrisikos im Anlagebuch zu gewährleisten, ist es zweckmäßig, so weit wie möglich standardisierte Annahmen festzulegen, insbesondere im Hinblick auf automatische Optionen. Bei der Festlegung solcher Annahmen ist zu berücksichtigen, dass professionelle Gegenparteien in der Regel Optionen zu ihren Gunsten ausüben. Es kann Situationen geben, in denen keine präskriptiven Annahmen getroffen werden können, weil sie zu ungenauen Risikobewertungen führen könnten, wie im Falle des Verhaltens von Kleinanlegern bei Zinsschocks in Bezug auf bestimmte Instrumente. Für diese Fälle ist es erforderlich, so weit wie möglich die Schritte, Begriffsbestimmungen und Beschränkungen für die von den Instituten vorzunehmenden Schätzungen festzulegen. (4) Um den Instituten die Anwendung der standardisierten Methode zu erleichtern und in Anbetracht der Tatsache, dass sowohl die Schätzung des wirtschaftlichen Werts des Eigenkapitals als auch die Schätzung der Nettozinserträge auf zinsreagiblen Zahlungsströmen beruhen sollten, sollten den Ansätzen zur Schätzung dieser beiden Messgrößen dieselben Regeln für die Zuordnung zu Zeitbändern zugrunde liegen. Um jedoch den Beitrag des prognostizierten risikofreien Zinssatzes zur Wiederanlage oder Refinanzierung von zinsreagiblen Zahlungsströmen zu berechnen, müssen die Zahlungsströme für die auf den Nettozinserträgen beruhende Messgröße zusätzlich dem Referenzlaufzeitband zugeordnet werden. (5) Da die Instrumente, die in die Berechnung des wirtschaftlichen Werts des Eigenkapitals und der Nettozinserträge einfließen, unterschiedliche Merkmale aufweisen, einschließlich fester oder variabler Zinssätze und eingebetteter Verhaltensannahmen, und um eine kohärente Umsetzung dieser Berechnung zu gewährleisten, müssen diese Merkmale zudem bei der Festlegung spezifischer Zuordnungsregeln für jede Art von Instrument berücksichtigt werden. (6) Um ein angemessenes Gleichgewicht zwischen der Gewährleistung der Vergleichbarkeit der Berechnungsergebnisse einerseits und der aufgrund des langfristigen Zeithorizonts und der inhärenten operativen Komplexität erforderlichen Flexibilität andererseits zu erreichen, sollten Handelsspannen und Spread-Komponenten in die Berechnung der Nettozinserträge einbezogen werden. Bei der Berechnung des wirtschaftlichen Werts des Eigenkapitals sollten die Institute jedoch ihren internen Ansatz zur Steuerung und Messung des Zinsänderungsrisikos im Anlagebuch zugrunde legen. (7) Um die Risikosensitivität zu erhöhen und den institutsspezifischen Bedingungen in Bezug auf verhaltensabhängige Zahlungsströme Rechnung zu tragen, sollten die Annahmen für die Zuordnung der Zahlungsströme von unbefristeten Einlagen, Darlehen, die dem Risiko der vorzeitigen Rückzahlung unterliegen, und Termineinlagen, bei denen das Risiko einer vorzeitigen Kündigung besteht, in erster Linie auf Schätzungen der Institute beruhen und im Zeitverlauf einheitlich angewandt werden. Zur Untermauerung des standardisierten Charakters der Methode sollte die Konservativität der Schätzung dieser verhaltensabhängigen Abflüsse jedoch durch die Multiplikation mit festen Skalaren je nach dem anwendbaren Szenario erhöht werden. Auch bei unbefristeten Einlagen sollte durch die Einführung standardisierter Obergrenzen für den Anteil und die durchschnittliche Laufzeit der Kerneinlagen je nach der Kategorie der Gegenpartei ein konservativer Ansatz verfolgt werden. (8) Um bei der Zuordnung von Zahlungsströmen die Verhältnismäßigkeit sicherzustellen, sollten Institute, bei denen die Wesentlichkeit bestimmter Risikopositionen unter zuvor bestimmten Schwellenwerten liegt, von bestimmten Schätzungen im Zusammenhang mit unbefristeten Einlagen, Darlehen, die dem Risiko der vorzeitigen Rückzahlung unterliegen, Termineinlagen, bei denen das Risiko einer vorzeitigen Kündigung besteht, notleidenden Risikopositionen, festverzinslichen Privatkundenkrediten und dem Basisrisiko befreit werden. (9) Zur leichteren Umsetzung der standardisierten Methode sollten die Institute den anwendbaren Zinssatz für jedes Zinsanpassungszeitband oder für das kombinierte Zinsanpassungs- und Referenzlaufzeitband bestimmen, anstatt diesen Zinssatz für jeden zinsreagiblen Zahlungsstrom zu ermitteln. (10) Zur Ermittlung der Handelsspannen für die Prognose des Neugeschäfts bei der Berechnung der Nettozinserträge und zur Erstellung aktueller Schätzungen sollten die Institute aktuelle Beobachtungen für die jeweilige Produktart, Gegenparteikategorie und den geografischen Standort heranziehen. Diese Beobachtungen sollten folglich in der Regel auf im letzten Jahr beobachteten Transaktionen oder, bei verfügbaren Marktnotierungen, auf beobachtbaren Marktpreisen für das Instrument beruhen. (11) Die Ergebnisse der standardisierten Methode für die Nettozinserträge bieten den höchsten Informationswert, wenn der Zeithorizont der Nettozinserträge auf ein Jahr festgelegt wird. Die Berechnung der Zinssensitivität der Nettozinserträge über einen längeren Zeithorizont kann jedoch oftmals zusätzliche nützliche Informationen für Institute liefern, die eine erhebliche Konzentration von Laufzeiten um oder jenseits des Einjahreszeithorizonts aufweisen. Vor diesem Hintergrund und zur Ergänzung des wirtschaftlichen Wertes des Eigenkapitals sollte der Zeithorizont für die Berechnung der Nettozinserträge mindestens ein Jahr betragen. (12) Die Nettozinserträge können wesentlich durch das Basisrisiko beeinflusst werden. Vor diesem Hintergrund und aufbauend auf der bestehenden Praxis der EBA ist es erforderlich, eine Methode vorzusehen, mit der die Institute die Auswirkungen des Basisrisikos abschätzen können. (13) Bei der Festlegung der vereinfachten standardisierten Methode sind sowohl die Verhältnismäßigkeit als auch eine konservative Vorgehensweise zu beachten. Zu diesem Zweck sollte diese vereinfachte standardisierte Methode eine Reihe von Elementen umfassen, darunter bestimmte Vereinfachungen, durch die ein Rahmen geschaffen wird, der für die geringeren Risikobewertungskapazitäten kleiner und nicht komplexer Institute angemessen ist, sowie konservative Maßnahmen, die die Robustheit des Ansatzes gewährleisten. Solche Vereinfachungen und konservativen Maßnahmen sollten eine präskriptive, lineare Zuordnung der Zahlungsströme unbefristeter Einlagen, einschließlich der Anwendung von szenarioabhängigen Skalaren auf die Kerneinlagen, und eine vereinfachte Berechnung der automatischen Optionalität auf der Grundlage von Auszahlungen umfassen. Aus demselben Grund der Vereinfachung und der konservativen Vorgehensweise sollte die auf den Nettozinserträgen beruhende Messgröße sowohl auf einer Berechnung der Zinssätze anhand einer durchschnittlichen Referenzlaufzeit je Produktart und einer durchschnittlichen Handelsspanne je Produktart als auch auf einem Zinssatz bis zum Zinsanpassungstermin der Instrumente beruhen, der unter Verwendung geschätzter Durchschnittszinssätze berechnet wird. (14) Diese Verordnung beruht auf dem Entwurf technischer Regulierungsstandards, der der Kommission von der EBA übermittelt wurde. (15) Die EBA hat zu diesem Entwurf eine öffentliche Konsultation durchgeführt, die damit verbundenen potenziellen Kosten- und Nutzeneffekte analysiert und die Stellungnahme der nach Artikel 37 der Verordnung (EU) Nr. 1093/2010 des Europäischen Parlaments und des Rates (4) eingesetzten Interessengruppe Bankensektor eingeholt — HAT FOLGENDE VERORDNUNG ERLASSEN: KAPITEL I ALLGEMEINE BESTIMMUNGEN Artikel 1 Begriffsbestimmungen Für die Zwecke dieser Verordnung bezeichnet der Ausdruck 1. „nominaler zinsreagibler Zahlungsstrom“ eines der folgenden Elemente: a) den Kapitalbetrag zum Zeitpunkt der Zinsanpassung, wobei angenommen wird, dass diese Zinsanpassung zum früheren der folgenden Zeitpunkte erfolgt: i) dem Datum, an dem das Institut oder seine Gegenpartei berechtigt ist, den Zinssatz einseitig zu ändern; ii) dem Datum, an dem sich der Zinssatz eines zinsvariablen Instruments als Reaktion auf eine Veränderung eines Referenzzinssatzes im Sinne des Artikels 3 Absatz 1 Nummer 22 der Verordnung (EU) 2016/1011 des Europäischen Parlaments und des Rates (5) automatisch ändert; b) in Ermangelung einer Zinsanpassung gemäß Buchstabe a den Kapitalbetrag zum Zeitpunkt der Rückzahlung des Kapitals oder eines Teils davon; c) eine Zinszahlung für den Teil des Kapitalbetrags, der noch nicht zurückgezahlt wurde und noch keiner Zinsanpassung unterliegt; 2. „Zinsanpassungstermin“ den Termin, an dem ein nominaler zinsreagibler Zahlungsstrom erfolgt; 3. „risikoloser Zinssatz“ für eine bestimmte Währung den einer bestimmten Laufzeit auf einer Zinsstrukturkurve entsprechenden Zinssatz, der keine instrumenten- oder organisationsspezifischen Kredit- oder Liquiditäts-Spreads enthält; 4. „festverzinsliches Instrument“ ein Instrument, aus dem sich Zinszahlungsströme ergeben, die bis zum Zeitpunkt seiner vertraglichen Fälligkeit auf der Grundlage eines festen Zinssatzes bestimmt werden; 5. „zinsvariables Instrument“ ein Instrument, dessen Zinssatz zu vorher festgelegten Terminen neu festgesetzt wird, entweder als Reaktion auf eine Veränderung des Referenzzinssatzes im Sinne des Artikels 3 Absatz 1 Nummer 22 der Verordnung (EU) 2016/1011 oder als Reaktion auf eine Veränderung des von dem Institut intern verwalteten Index; 6. „automatische Zinsoption“ eine explizite oder implizite Option im Sinne des Artikels 325e Absatz 2 Unterabsatz 2 der Verordnung (EU) Nr. 575/2013 des Europäischen Parlaments und des Rates (6), einschließlich einer Option, bei der das Institut seiner Gegenpartei unabhängig von einer vertraglichen Verpflichtung wahrscheinlich eine Auszahlung gewährt, die alle folgenden Bedingungen erfüllt: a) die Auszahlung der Option ist zinsreagibel; b) die Ausübung der Option hängt ausschließlich von den monetären Anreizen des Inhabers der Option ab; 7. „verhaltensabhängige Zinsoption“ eine Option im Sinne des Artikels 325e Absatz 2 Unterabsatz 2 der Verordnung (EU) Nr. 575/2013, einschließlich einer Option, bei der das Institut seiner Gegenpartei unabhängig von einer vertraglichen Verpflichtung wahrscheinlich eine Auszahlung gewährt und die alle folgenden Bedingungen erfüllt: a) die Auszahlungen der Optionen sind zinsreagibel; b) die Ausübung der Option hängt nicht nur vom monetären Anreiz der Gegenpartei ab, sondern auch vom Verhalten der Gegenpartei; 8. „unbefristete Einlage“ eine Verbindlichkeit ohne Fälligkeitsdatum, bei der es dem Einleger freisteht, die Einlage jederzeit abzuheben; 9. „Privatkundeneinlage“ eine Privatkundeneinlage im Sinne des Artikels 411 Nummer 2 der Verordnung (EU) Nr. 575/2013; 10. „für den Zahlungsverkehr bestimmte Privatkundeneinlage“ eine der folgenden Möglichkeiten: a) eine unbefristete Privatkundeneinlage auf einem Zahlungsverkehrskonto, das ein Konto ist, das regelmäßig mit Gehältern, Einkünften oder Ausgaben (im Folgenden „Transaktionen“) kreditiert oder debitiert wird; b) eine unbefristete Privatkundeneinlage, die auch in einem Hochzinsumfeld nicht verzinst wird; 11. „nicht für den Zahlungsverkehr bestimmte Privatkundeneinlage“ eine unbefristete Privatkundeneinlage, die nicht auf einem Zahlungsverkehrskonto gehalten wird oder die verzinst wird; 12. „Großkundeneinlage“ eine Einlage, die keine Privatkundeneinlage ist; 13. „stabile unbefristete Einlage“ den Teil einer unbefristeten Einlage, der bei den Zinssätzen, die zum Zeitpunkt der Anwendung der standardisierten Methode für die Zuordnung der nominalen zinsreagiblen Zahlungsströme gelten, wahrscheinlich nicht abgehoben wird; 14. „Weitergabequote“ den Prozentsatz der Veränderung des Marktzinssatzes, den ein Institut im Rahmen der Einlagenverzinsung weitergibt, um bei den Zinssätzen, die zum Zeitpunkt der Anwendung der standardisierten Methode für die Zuordnung der nominalen zinsreagiblen Zahlungsströme gelten, das gleiche Niveau an stabilen Einlagen beizubehalten; 15. „Kerneinlage“ den Teil einer stabilen unbefristeten Einlage, bei dem selbst bei erheblichen Veränderungen des Zinsumfelds keine Zinsanpassung zu erwarten ist; 16. „Nichtkerneinlage“ den Teil einer unbefristeten Einlage, der keine Kerneinlage ist; 17. „geografischer Standort“ das Land, in dem die Schuldner oder Einleger, die juristische Personen sind, ihren Sitz haben, oder das Land, in dem die Schuldner oder Einleger, die natürliche Personen sind, ihren Wohnsitz haben; 18. „Referenzlaufzeit“ den Zeitraum, auf den sich die Zinsanpassung bezieht, dem ein Instrument unterliegt. Artikel 2 In die Bewertung einbezogene Anlagebuchpositionen (1) Die Institute bewerten für die Zwecke der standardisierten Methode und der vereinfachten standardisierten Methode nach Artikel 84 Absatz 1 der Richtlinie 2013/36/EU für jede Währung, in der das Institut eine wesentliche Position im Sinne des Artikels 3 hält, alle Anlagebuchpositionen. Diese Anlagebuchpositionen umfassen Folgendes: a) Anlagebuchpositionen in finanziellen Vermögenswerten, b) Anlagebuchpositionen in Verbindlichkeiten, c) Anlagebuchpositionen in außerbilanzmäßigen Geschäften. (2) Die in Absatz 1 genannten Anlagebuchpositionen umfassen alle folgenden Positionen: a) Zinsderivate, b) Nicht-Zinsderivate, bei denen die Zahlungsströme ganz oder teilweise auf einem Referenzzinssatz beruhen, c) Pensionsverpflichtungen und Vermögenswerte aus Pensionsplänen, außer wenn ihr Zinsänderungsrisiko bereits über eine andere Risikomessgröße erfasst wird, d) zinsreagible Vermögenswerte, die nicht in den Buchstaben a, b und c genannt sind und nicht vom harten Kernkapital abgezogen werden, e) zinsreagible Verbindlichkeiten, die nicht in den Buchstaben a, b und c genannt werden und weder Instrumente des harten Kernkapitals im Sinne des Artikels 28 der Verordnung (EU) Nr. 575/2013 noch andere unbefristete Instrumente ohne Kündigungstermin sind, f) zinsreagible außerbilanzmäßige Geschäfte, die nicht in den Buchstaben a, b und c genannt werden, g) Handelsbuchpositionen von geringem Umfang im Sinne des Artikels 94 der Verordnung (EU) Nr. 575/2013, es sei denn, ihr Zinsänderungsrisiko wird durch eine andere Risikomessgröße erfasst. Für die Zwecke des Buchstabens e umfassen zinsreagible Verbindlichkeiten auch nichtvergütete Einlagen. Artikel 3 Wesentlichkeit von Anlagebuchpositionen Die Institute betrachten eine Anlagebuchposition als wesentlich, wenn einer der folgenden Fälle vorliegt: a) Der Buchwert der auf eine bestimmte Währung lautenden Vermögenswerte oder Verbindlichkeiten macht mindestens 5 % der gesamten finanziellen Vermögenswerte oder Verbindlichkeiten des Anlagebuchs aus; b) der Buchwert der auf eine bestimmte Währung lautenden Vermögenswerte oder Verbindlichkeiten macht weniger als 5 % der gesamten finanziellen Vermögenswerte oder Verbindlichkeiten des Anlagebuchs aus, sofern die Summe der in die Berechnung einbezogenen finanziellen Vermögenswerte oder Verbindlichkeiten weniger als 90 % der gesamten finanziellen Vermögenswerte, ohne Sachvermögen, oder Verbindlichkeiten des Anlagebuchs entspricht. Artikel 4 Klassifizierung der Szenarien Zur Ermittlung, Bewertung, Steuerung und Minderung der Risiken aus möglichen Zinsänderungen, die sich sowohl auf den wirtschaftlichen Wert des Eigenkapitals als auch auf die Nettozinserträge bei Geschäften des Anlagebuchs eines Instituts auswirken, klassifizieren die Institute die Szenarien, einschließlich der aufsichtlichen Schockszenarien gemäß Artikel 1 der Delegierten Verordnung (EU) 2024/856 der Kommission (7), auf der Grundlage der Entwicklung des Zinssatzes wie folgt als a) parallele Schocks, d. h. entweder: i) einen Zinsschock, bei dem die Zinssätze über alle Laufzeiten hinweg parallel steigen, oder ii) einen Zinsschock, bei dem die Zinssätze über alle Laufzeiten hinweg parallel sinken; b) Schocks, die Rotationen der Zinsstruktur mit sich bringen, d. h. entweder i) einen Rückgang des Zinssatzes bei langfristigen Laufzeiten und eine Erhöhung des Zinssatzes bei kurzfristigen Laufzeiten, was zu einer flacher werdenden Zinsstrukturkurve führt, oder ii) eine Erhöhung des Zinssatzes bei langfristigen Laufzeiten und einen Rückgang des Zinssatzes bei kurzfristigen Laufzeiten, was zu einer steiler werdenden Zinsstrukturkurve führt; c) ungleichmäßige Schocks, d. h. entweder i) einen Zinsschock mit steigenden Zinssätzen, der bei kurzfristigen Laufzeiten größer ist, oder ii) einen Zinsschock mit sinkenden Zinssätzen, der bei kurzfristigen Laufzeiten größer ist. KAPITEL II STANDARDISIERTE METHODE FÜR DIE BEWERTUNG DER RISIKEN FÜR DEN WIRTSCHAFTLICHEN WERT DES EIGENKAPITALS DER GESCHÄFTE DES ANLAGEBUCHS EINES INSTITUTS Artikel 5 Allgemeine Anforderungen an die Zuordnung der nominalen zinsreagiblen Zahlungsströme (1) Bei der Anwendung der standardisierten Methode zur Bewertung der Risiken aus möglichen Zinsänderungen, die sich auf den wirtschaftlichen Wert des Eigenkapitals ihrer Anlagebuchpositionen auswirken, ordnen die Institute die nominalen zinsreagiblen Zahlungsströme ihrer Anlagebuchpositionen wie folgt den entsprechenden Zinsanpassungszeitbändern gemäß Nummer 1 des Anhangs zu: a) bei festverzinslichen Instrumenten gemäß Artikel 6, b) bei zinsvariablen Instrumenten gemäß Artikel 7, c) bei unbefristeten Einlagen gemäß Artikel 8, d) bei festverzinslichen Darlehen, bei denen das Risiko einer vorzeitigen Rückzahlung besteht, gemäß Artikel 9, e) bei festverzinslichen Termineinlagen, bei denen das Risiko einer vorzeitigen Kündigung besteht, gemäß Artikel 10, f) bei Derivaten ohne Optionalität gemäß Artikel 11, g) bei anderen als den in den Buchstaben a bis f genannten Instrumenten gemäß Artikel 12. (2) Die Institute orientieren sich bei der Frage, ob Handelsspannen und andere Spread-Komponenten von Zinszahlungen in den nominalen zinsreagiblen Zahlungsströmen berücksichtigt werden oder nicht, an ihrer internen Methode zur Steuerung und Messung des Zinsänderungsrisikos im Anlagebuch. Institute, die Handelsspannen und andere Spread-Komponenten von den nominalen zinsreagiblen Zahlungsströmen ausschließen, unternehmen alles Folgende: a) Sie wenden eine transparente Methode zur Ermittlung des risikofreien Zinssatzes zum Zeitpunkt der Ausreichung eines jeden Instruments an und führen diese Methode in allen Geschäftsbereichen einheitlich durch, b) sie stellen sicher, dass der Ausschluss von Handelsspannen und anderen Spread-Komponenten aus den nominalen zinsreagiblen Zahlungsströmen mit dem Ansatz für die Steuerung und Absicherung des Zinsänderungsrisikos im Anlagebuch im Einklang steht, c) sie melden den Ausschluss von Handelsspannen und anderen Spread-Komponenten der zuständigen Behörde. (3) Bei der Zuordnung der nominalen zinsreagiblen Zahlungsströme ihrer Anlagebuchpositionen gemäß Absatz 1 berücksichtigen die Institute: a) die Auswirkungen einer eingebetteten Optionalität einer automatischen Zinsoption bei den nominalen zinsreagiblen Zahlungsströmen nicht; b) die Auswirkungen einer eingebetteten Optionalität einer verhaltensabhängigen Zinsoption bei den nominalen zinsreagiblen Zahlungsströmen. Artikel 6 Festverzinsliche Instrumente (1) Die Institute ordnen die nominalen zinsreagiblen Zahlungsströme, die sich aus Zinszahlungen für Anlagebuchpositionen in festverzinslichen Instrumenten ergeben, nach dem Zinsanpassungstermin den jeweiligen Zinsanpassungszeitbändern gemäß Nummer 1 des Anhangs zu und berücksichtigen dabei alle in Artikel 5 Absatz 2 Unterabsatz 2 genannten Ausnahmen. (2) Die Institute ordnen die Zahlungsströme, die sich aus den zwischenzeitlichen Rückzahlungen und der endgültigen Tilgung des Kapitalbetrags von Anlagebuchpositionen in festverzinslichen Instrumenten ergeben, nach dem Zinsanpassungstermin den jeweiligen Zinsanpassungszeitbändern gemäß Nummer 1 des Anhangs zu. Artikel 7 Zinsvariable Instrumente Die Institute ordnen die nominalen zinsreagiblen Zahlungsströme, die sich aus Anlagebuchpositionen in zinsvariablen Instrumenten ergeben, wie folgt nach dem Zinsanpassungstermin den jeweiligen Zinsanpassungszeitbändern gemäß Nummer 1 des Anhangs zu: a) Zahlungsströme, die sich aus anderen Zinszahlungen als den Zahlungen der Spread-Komponente bis zum nächsten Zinsanpassungstermin ergeben, wie vertraglich vereinbart, b) der verbleibende Kapitalbetrag, wie vertraglich vereinbart, c) Spread-Komponenten bis zur vertraglichen Endfälligkeit, unabhängig davon, ob der noch zu tilgende Kapitalbetrag einer Zinsanpassung unterliegt, es sei denn, diese Spread-Komponenten werden gemäß Artikel 5 Absatz 2 Unterabsatz 2 ausgeschlossen. Artikel 8 Unbefristete Einlagen (1) Die Institute ordnen die unbefristeten Einlagen je nach der Art der Gegenpartei in die folgenden Kategorien ein: a) unbefristete Privatkundeneinlagen, die wie folgt unterteilt werden: i) für den Zahlungsverkehr bestimmte Privatkundeneinlagen; ii) nicht für den Zahlungsverkehr bestimmte Privatkundeneinlagen; b) unbefristete Großkundeneinlagen, die wie folgt unterteilt werden: i) Großkundeneinlagen von Finanzkunden; ii) Großkundeneinlagen von Nichtfinanzkunden. (2) Die Institute unterscheiden zwischen: a) dem stabilen und dem nicht stabilen Teil der Einlagen gemäß Absatz 1 Buchstabe a Ziffern i und ii und Buchstabe b Ziffer ii anhand der beobachteten Veränderungen des Volumens der Einlagen aufgrund von Aufwärts- oder Abwärtsbewegungen des risikofreien Zinssatzes über einen Zeitraum, der mindestens die vorangegangenen zehn Jahre umfasst; b) den Kerneinlagen und den Nichtkerneinlagen des stabilen Teils der unbefristeten Einlagen gemäß Absatz 1. Um den Betrag der Nichtkerneinlagen des stabilen Teils der unbefristeten Ein